城市街区24小时自助图书馆成新的利润增长点:公司8月2日成功中标由深圳市政府采购中心组织的城市街区 24小时自助图书馆系统二期工程,中标总金额 1124.8万元,这是公司第一次大规模中标24小时自助图书馆服务机项目。根据我们的测算,未来这块市场空间可达3.5亿元,而市场主要参加者为公司与海恒智能两家。
海外RFID 通用标签业务有望急速扩大,公司Q3将完成供应国际客户CGP 总值2995万元的各类RFID 通用标签,是CGP 唯一的国内供应商,标志着公司产品已得到国际先进市场的认可,而RFID 通用标签面对的是零售、物流、交通、票证等海量市场,为公司未来业绩增长打开新的想象空间。
盈利预测:预计公司2012~2014年营收将分别为4.20亿、5.68亿、7.73亿,YoY 分别增长为30.8%、35.5%、36.0%。EPS 分别为0.232元、0.293元、0.355元。12~14年PE 为35x、28x、23x。综合考虑公司良好成长性、物联网龙头地位,但目前估值偏高,给予“增持”评级。
